2016年泰国商业银行净贷款总额增长率降至7年最低水平，存款增幅也随之放缓 （经济观察 第23年3658号）

开泰研究中心根据各商业银行简明资产负债报告（Tor.Por.1.1）对泰国14家商业银行截至2016年12月底的贷款、存款及流动性数据作出总结并对下一阶段的走势进行预测，详情如下：

2016年泰国商业银行的净贷款总额同比增长率为1.26%，为7年来最低水平，原因是民间消费和投资复苏缓慢，以及政府筹资来源有所变化，导致泰国商业银行贷款总体状况受到政府与民间部门集中偿还债务的压抑，而零售贷款的增长态势则因商业银行在家庭债务水平居高不下的情况下实施风险控制政策而呈谨慎增长态势，同时中小企业贷款受到国内消费疲弱的影响。此外，12月通常贷款业务会因季节性因素而大幅增长，但由于受到渣打银行为将零售银行业务转让给铁士古（TISCO）金融集团做准备的特殊因素的影响，2016年12月贷款增加额不到300亿泰铢（少于2016年11月的500亿泰铢）。若剔除上述特殊因素，截至2016年年底泰国商业银行贷款总额同比增幅为1.67%。

贷款增速低落导致商业银行在2016年更加强调财务成本管理，放慢推出新的特别利率存款产品，源于利率的吸引力不强、筹资需求不大等。尤其是2016年第四季度泰国商业银行所推出的特别利率存款产品数量减至20个，同一期间期满的存款产品数量为39个。此外，大部分银行还降低定期存款的比重，加大类似于往来存款和活期储蓄存款（CASA）的特别存款的比重，加上2016年12月渣打银行为转让零售银行业务作准备的特别因素，导致商业银行体系存款总额减少约400亿泰铢，使得2016年底泰国商业银行存款总额同比增幅与去年的1.46%持平。不过，若剔除上述特殊因素，截至2016年年底泰国商业银行体系存款总额同比增幅为1.8%。

开泰研究中心预计，2017年泰国商业银行贷款总额增长态势将有所好转，可望比2016年增加约3,400亿-5,600亿泰铢，同比增长4.0%（增幅区间为3.0-5.0%）源于经济复苏因受益于政府与民间部门投资而更加平衡，以及零售贷款将恢复良好增长态势，增幅可达5.5%（增幅区间为4.5-6.5%），同时吸储竞争将重现激烈状态，尤其是进入2017年下半年后作为商业银行流动性指标的贷款总额对存款及债务发行与借款合计总额的比率（LTD+Borrowing Ratio）将持续趋向上升并处于较高水平。同时，国际市场利率已随美国政策利率上调而进入上升通道，给商业银行筹资成本带来压力，不过储户可获得更好的存款收益，尤其是利率将持续上调的特别利率存款产品。不过预料贷款利率不会出现太大变化，这将有助于提升客户的信贷可及性和增加储蓄方式选项。因此，储户应提前做好存款配置和理财计划，使投资和储蓄获得最高收益。